互聯網技術和大數據技術的迅速發展推動了金融服務模式的快速創新。近年來，互聯網企業、商業銀行等機構紛紛通過不同方式進軍網絡貸款市場，推出以“小額”、“信用”、“快速”為特點的網貸產品。作為現代金融與信息技術結合的產物，網貸業務正憑借其成本低、效率高、服務面廣的優點迅速成為社會關注的焦點。

商業銀行開展網貸業務，既要面對快速崛起的互聯網企業的挑戰，又要不斷緊跟移動互聯、大數據、云計算等新興信息技術的發展趨勢，面臨著巨大的競爭壓力。網貸業務能夠為商業銀行帶來什么價值，如何開展網貸業務？通過對市場上多家機構的各類網貸產品進行結構分析，將有助于我們探討商業銀行開展網貸業務的現實意義、創新模式和實現路徑。

商業銀行網貸產品的“進化史”：從1.0到3.0

為了更好地了解銀行同業網貸業務進展情況，我們選取了國內17家上市銀行的35款網貸產品進行分析，將網貸業務流程解構為“客戶申請”、“盡職調查”、“審批”、“放款”四個環節，并根據各個環節互聯網化程度不同將各款網貸產品分為以下幾個類型。

網貸1.0：貸款申請、放款的線上化

主要包括在線融資申請和網上自助用款，分別實現了貸款業務中，前后兩端環節的流程線上化，屬于“金融互聯網”范疇下的初步“觸網”。隨著商業銀行擁抱互聯網的步伐不斷加快，線上申請與自助用款已逐步成為網貸業務的“基本配置”。

一是申請端線上化。以農業銀行“在線通”、中國銀行“中銀網絡通寶”和交通銀行“e貸在線”為例，上述產品滿足了借款人隨時隨地了解、比較和選擇融資產品的需求，可以在線上傳申請材料，全程跟蹤申請進度。

二是用款端線上化。以工商銀行“網貸通”、興業銀行“小企業網上自助循環貸”、光大銀行“網貸易”和北京銀行“網速貸”為代表的產品實現了用款端的線上化，使得借款人提款、還款流程大大縮短。客戶與銀行簽訂循環額度貸款協議后，即可在合同有效期內根據自身需要分次循環支用貸款，通過網上銀行自助辦理，資金實時到賬，更為靈活、優惠。

網貸2.0：引入大數據 實現盡調線上化

該類產品在貸款盡職調查環節實現了線上化突破，通過技術手段實現了對客戶基礎信息、交易（經營）信息和行為信息等數據的實時采集，通過對數據的挖掘與分析為審批決策提供有力支持，核心要素在于大數據的引入。按照數據來源不同，網貸2.0可分為四大類型：

一是供應鏈核心企業數據。例如工商銀行“電子供應鏈融資”、農業銀行“數據網貸”均是以核心企業為依托，通過與其ERP平臺進行對接，采集供應鏈上下游客戶與核心企業間交易信息（包括訂單生成、合同簽訂、貨物入庫驗收、貨款支付等數據），通過電子化渠道為上下游小微客戶提供跨區域的在線供應鏈融資服務。

二是第三方支付機構數據。中信銀行在2013年末與銀聯商務合作推出了“pos貸”業務，這是全國商業銀行中首個與第三方收單機構以系統直連方式合作開展的，針對商貿類小微客戶推出的，實現了在線、實時數據交互的pos流量信用貸款產品，將商業銀行利用互聯網技術和大數據技術服務小微客戶的能力提升到了新的高度，具有很強的實踐意義。

三是電子商務平臺數據。在電子商務逐步替代傳統零售銷售模式的大趨勢下，商業銀行紛紛與大型電商平臺進行合作。以北京銀行“網絡鏈貸款”為例，2013年末，北京銀行與京東商城攜手，為京東商城的供貨商和經銷商分別提供在線應收賬款融資業務和以結算流水為融資依據的小額信用貸款。除了上述案例外，生意寶、一達通、敦煌網等機構均與銀行合作開展了基礎電商數據的信貸業務。

四是政府部門數據。除了核心企業數據、第三方支付及電商平臺數據外，部分銀行開始嘗試創新“銀政”合作模式。比如，2015年以來，平安銀行通過與各地稅務部門合作，陸續在廣東、陜西、山東、福建等地推出“稅金貸”信用貸款產品，依托稅務數據向小微企業客戶提供金融服務。

網貸2.0產品較1.0產品在互聯網化程度上實現了較大的提升，但由于未能實現審批環節的自動化，客戶仍然無法獲得“實時”的結果反饋，無法達到真正意義上的“全流程在線”，因此較難產生規模效應。

網貸3.0：實時審批 貸款全流程線上化

網貸3.0產品最大的不同在于其充分依靠大數據、云計算等技術手段，憑借嚴格設計的風險模型和決策引擎，自動審批客戶的貸款申請，對資信狀況良好、通過模型審批的客戶，可以在短時間內在線提取貸款資金。至此，商業銀行徹底打通了貸款的申請、盡調、審批、放款各個環節，實現了真正意義上的網絡貸款。根據客群定位、數據采集方式的不同，網貸3.0又可以分為預審批型和實時審批型貸款。

預審批型。該模式主要針對銀行存量客戶，通過對已有數據的挖掘分析生成預授信額度，再通過定向推送的方式邀請客戶，客戶只要上線申請即可實時獲得融資。以招商銀行“閃電貸”、建設銀行“快貸、快e貸”和中信銀行“網絡代發工資貸”為例，授信銀行均是將存量客戶在銀行體系內的存款理財情況、支付結算記錄、信用歷史、代發工資記錄等進行整合分析，通過模型運算得出客戶預授信額度及定價，客戶登錄手機銀行、網上銀行后即可申請支用。

其實預審批模式并非只針對存量客戶，能否采用該種模式取決于銀行是否已掌握了足夠的客戶數據，是否已“足夠了解客戶”。但隨著各行業對數據資產價值認識的不斷提高和對信息安全的不斷重視，外部數據大批量獲取的難度較大，因此建設銀行、招商銀行這類擁有海量活躍客戶的銀行從存量客戶出發，推出預審批型網貸也是必然的選擇。

實時審批型。該類產品主要針對行外新增客戶，通過客戶在線授權的方式實時獲取由外部合作機構提供的客戶數據，進行實時審批，以浦發銀行“網貸通”系列產品、中信銀行“公積金網貸”、平安銀行“電商數據貸”為代表。其中，浦發銀行“網貸通”是商業銀行系統中首個真正意義上的網上全程自助貸款，實現了小微客戶融資“全流程在線、全自動審批、全數據化管理”的服務模式，大大提高了貸款調查、審批和放款的效率。

商業銀行與互聯網企業網貸業務優劣勢比較

互聯網企業開展網貸業務，從客戶定位來說主要服務的是存量客戶（信貸業務上的新客戶，但卻是其生態圈內的存量客戶）；從業務模式來說，由于擁有足夠多的客戶信息，其網貸產品主要屬于基于對自身數據利用的，全流程在線的“預審批型”貸款。

而商業銀行近年來在互聯網渠道搭建、觸點部署方面發展快速，對數據的應用能力大幅提升（除了對自有數據的運用，中型商業銀行紛紛通過跨界合作的方式力圖在數據覆蓋面上進行突圍），但是由于缺少客戶基礎和應用場景，在獲客成本、渠道粘性方面仍然存在較大提升空間。

互聯網企業在網上消費金融領域具有天然優勢

互聯網企業網貸業務從第三方支付和電商平臺起步，以阿里、騰訊、京東等互聯網企業為代表，在創新運用IT技術提高金融服務效率和增強風險控制能力方面探索出了一條與電子商務交易相適應的道路。互聯網企業網貸產品具體分為消費類貸款和經營類貸款。

消費類貸款。典型的產品包括京東“白條”，螞蟻金服“花唄”、“借唄”以及騰訊推出的“現金貸”、“微粒貸”等。以“京東白條”為例，在過去十多年中，京東積累了大量的用戶數據，通過對用戶的消費記錄、配送信息、退貨信息、購物評價等數據進行評級，建立了京東自己的信用體系。2014年2月，京東推出了“先消費、后付款”的信用支付產品“京東白條”，這也是互聯網行業第一款面向個人消費者的消費金融產品。在京東購物商城使用“京東白條”進行付款，可以享有最長30天的免息付款期，或最長24期的分期付款。更為值得關注的是，京東近期已全面部署了“白條+”的消費金融戰略，通過與線下商業伙伴合作的方式將業務拓展到京東商城平臺之外，目前已布局“校園白條、旅游白條、租房白條”等多種金融產品，在滿足用戶京東購物需求后，與更多線上線下的消費領域進行交互連接。螞蟻微貸“花唄”是螞蟻微貸推出的一項“賒賬消費”工具，與信用卡非常類似，消費者可通過花唄購買產品，按月分期還款。“花唄”產品于2014年末上線測試，目前已經大規模推廣，淘寶和天貓的大部分商戶都支持“花唄”服務，用戶確認收貨后下個月10日前還款即可，并可關聯支付寶賬戶余額、借記卡、余額寶自動還款。目前“花唄”支持1000元至5萬元的信用額度，阿里通過流量支持將“花唄”直接嵌入了電商平臺支付模塊，取得了很好的市場影響力。

經營類貸款。包括阿里小貸、快錢“快易融”等。以阿里小貸為例，螞蟻金服目前提供的金融產品包括“訂單貸款”、“信用貸款”、“天貓商城供應鏈貸款”等。而第三方支付機構，如快錢公司則推出了“快易融”產品，將數據反映的企業經營狀況轉化為信用評級，以此開展小微企業授信業務。

可以說，互聯網企業做消費金融有著天然優勢，比如堅實的消費場景、海量的用戶基礎、長期的數據積累、快速的生態擴張等。在對這類線上客群的競爭中，互聯網企業已將客戶體驗做到極致，客戶粘性極強，而商業銀行缺乏充分了解客戶以把握業務風險的有效手段，也沒有豐富的消費場景支撐來實現低成本的獲客，即使實現了網貸業務的金融互聯網化，也較難與擁有成熟消費平臺的互聯網企業進行抗衡。

商業銀行宜搶占數據整合先機發力小微企業網貸業務

與互聯網消費金融業務不同，互聯網企業僅從網絡社交、消費信息出發難以對小微企業進行完整的風險識別，發放金額較高的經營性貸款存在一定困難。以網商銀行為代表的互聯網銀行，作為電商服務機構雖然能夠獲取小微電商的大量交易、行為數據，但其主要客群局限于從事網上交易的貿易型客戶。百度、阿里、騰訊等互聯網巨頭雖然分別通過搜索、產業鏈、用戶掌握著互聯網數據的流量入口，但在這部分互聯網數據之外仍然存在大量具有寶貴價值的，以工商、稅務、法院、能源部門以及運營商數據為代表的政府數據和第三方商業機構數據，由于種種原因，這部分龐大的企業信息數據尚沒有向全社會及產業公開，仍然存在信息“孤島”，這部分數據恰恰也是互聯網企業無法完全掌握的。

當下中國的企業征信環境缺少的并不是數據分析與建模方法，而是將還處于分散和孤立狀態的各類數據進行采集與整合的能力。大數據建設是一項龐大的系統工程，短期之內很難立即成效，但挑戰的同時意味著巨大的機遇，誰獲取的數據體量越大、來源越廣泛、內容越豐富、準確性越高，誰就更能更好地從多維度還原客戶、還原市場，從而推進管理由粗放化向精細化、從被動響應到主動預見、從個人經驗判斷到數據科學決策的轉型。

商業銀行特別是城市商業銀行，如果能夠利用好自身作為各行業信息紐帶的地位以及與地方政府良好的合作關系，搶占先機做大做強大數據信息整合及利用工作，在小微企業網貸業務端搶先發力，就完全有可能在與互聯網巨頭的業務競爭中掌握話語權。

商業銀行如何打造優質網貸產品

引用“挖財網”總裁顧晨煒的觀點，“互聯網金融分為‘外功’互聯網和‘內功’金融，只有內外兼修，融合金融思維和互聯網思維，才能成就真正的互聯網金融”。一款成功的網貸產品，其設計與推廣也應該遵循“內外兼修”的思路。

修煉內功：即金融本身

找準客戶定位是前提。隨著互聯網企業向商業銀行傳統業務不斷滲透，金融服務產業鏈中能封閉在銀行體系內全面完成的業務正在逐步減少，金融分工進一步細化。互聯網企業對其服務的客戶對象都有非常明確的定位，同樣，做好目標客戶群的細分與選擇將是商業銀行開展網貸業務的重要前提。開展網貸業務，銀行客戶范圍的劃定不再與營業網點地理位置掛鉤，而是以銀行能夠獲得的數據為界限，數據覆蓋到哪里，客戶就能拓展到哪里，數據才是網貸業務的邊界。因此，商業銀行在確定自身客戶定位時，要注重數據的挖掘、甄別和利用，切勿將資源消耗在無法用數據覆蓋的客群上。

提升客戶體驗為中心。從發展的角度看“互聯網+”時代，誰能在體驗經濟上實施更多的創新，誰就將掌握競爭的主動性。互聯網企業善于把握客戶需求的重要價值，當前客戶已經逐漸習慣了互聯網產品簡單、快速的使用體驗，對產品的期望值不斷提高，這給商業銀行的產品開發帶來了多重考驗。提升客戶滿意度的關鍵在于，網貸產品設計要從客戶需求出發，深入了解各類客戶的特點、心理和行為及核心訴求點，從而指導產品的開發與推廣，體現差異化服務的價值。

風險管控技術為核心。融資業務最重要的環節是風險管控。現在，資金募集、交易撮合、資金轉移等環節均能由眾籌、第三方支付等模式或機構依托互聯網技術快速完成，商業銀行自身的創新流程也很容易被金融同業復制，因此網貸業務的核心還是風險管理。現有的風控體系主要是基于線下的盡調和審查，以客戶的身份信息、資產信息、資金流信息為主要數據源，存在不及時、不全面、不準確、覆蓋用戶有限且效率低下的問題，在互聯網時代，商業銀行可以充分應用大數據技術，積極開展數據挖掘和風險量化分析，在海量數據積累、加工與應用的基礎上，做好風險識別、計量、監測和控制。在網貸業務中，大數據技術主要應用在客戶識別與反欺詐、客戶畫像與信用評分、風險預警三個領域。

一是客戶識別與反欺詐。互聯網的虛擬性為網絡安全帶來隱患，大數據反欺詐將是網貸業務風控水平提升的重要發力點。大數據反欺詐的實質是通過對大數據的采集，從多維度進行數據監測與分析，利用信息技術、生物技術對用戶進行身份識別，同時找出欺詐者留下的蛛絲馬跡以預防欺詐行為的發生。

二是客戶畫像與信用評分。在螞蟻金服推出“芝麻信用”后，騰訊也緊隨其后上線了“騰訊信用”。在螞蟻金服整個集團業務架構中，芝麻信用屬于中間層業務，居于幾大具體業務之下，負責為支付、理財、融資、國際業務等板塊輸出信用服務。芝麻信用將應用場景劃分成了生活領域和金融領域兩大類，并不斷在租車、租房、婚戀交友、代駕、簽證等領域攻城略地，積累了很好的用戶基礎，接入了大量互聯網金融平臺。從某種意義上說，芝麻信用對螞蟻金服的價值遠遠不止對外輸出征信服務那么簡單，而是將眾多阿里體系外的應用場景通過“信用數據共享”的方式吸納了進來。

三是風險監測與預警。網貸產品要打破人力成本局限，就必須依托互聯網和監管機構的信息作為拓展信息源，結合銀行內部積累的大量數據，發掘與客戶信用相關的預警信息，形成信號并向相關風險管理系統主動推送，跟蹤預警信號處理流程，直至形成最終結論或風險管控方案，形成一個風險預警、通知、處置和關閉的閉環處理流程。

快速迭代推進為手段。在傳統的產品開發模式下，商業銀行需要事先制定完整的計劃、可靠的戰略以及深入的市場分析后才能著手產品開發，這種方式主要適用于延續性創新。然而，在互聯網化的轉型和創新過程中，原有的方法難以勝任突破性創新的工作。知名互聯網企業360總裁周鴻祎說過，“互聯網時代，產品需要不斷運營、持續打磨，好產品是運營出來的，不是開發出來的，因為用戶需求變化太快了，無論你的想法高明與否，都不如用戶的選擇高明，不要奢望做到完美再推向市場，不如先簡單地做出一點，就拿到市場上做實驗，一旦對了就迅速跟進，一旦不對，調整的成本也很低。”網貸產品開發也應該遵循“小步快跑”、“循序漸進”、“不斷試錯”的思路進行開發。

掌握外功：即互聯網思維

流量與入口是關鍵。目前，許多商業銀行都上線了互聯網金融產品，但很多營銷手段與傳統電子渠道的營銷非常相似，基本包括內部員工推薦、注冊開戶有獎、線下批量地推等模式，缺乏互聯網主動獲客手段，也難以形成客戶口口相傳的自營銷模式。網貸業務若要突破線下獲客高成本的瓶頸，就必須從三個角度對用戶入口進行評估和拓展，一是獲取流量的成本，二是渠道加強對用戶粘性程度，三是將流量轉化為客戶的成本。互聯網營銷最重要的兩點是“流量”和“入口”。“流量”強調用戶是最寶貴的資源，而“入口”更進一步要求商業銀行通過開放的用戶觸點增加用戶粘度。

以場景構建為突破。相對距離用戶較遠的百度，阿里和騰訊在迎合用戶方面有著更為深入的思考，他們為此投入大量資源構建了一個“用戶打車，然后順理成章地使用他們的支付工具付費”的場景，取得了顯著效果。互聯網巨頭眼下斥重金逐一布局醫療、購車、購房等場景，對商業銀行未來業務拓展帶來巨大威脅，但所幸這樣的O2O場景延伸行為并非是純線上、沒有邊際成本的，而是需要線下逐個商戶去談判，去地推的，所以此領域不會被巨頭完全掌控，商業銀行仍然可以通過場景構建作為突破口實現批量獲客。

以跨界合作為抓手。互聯網金融業務中商業模式至關重要，商業銀行需要充分依靠第三方平臺的力量以實現跨界共贏，利用互聯網公司成熟的運營平臺、大量的客戶群體、豐富的運營經驗、專業的運營人才，同時發揮自身產品種類繁多、重視風險控制的優勢，通過雙方的緊密合作，充分發揮各自特點優勢，才能做到互惠互利，協同發展。

（源自：中國銀行業）