作者：木子李

來源：GPLP犀牛財經（ID：gplpcn）

三大指數集體收跌 高景氣賽道股相對活躍

今日兩市集體收跌，滬指收跌2.34%，創業板指收跌2.84%，盤中一度大跌逾5%，市場空頭情緒得到極度宣泄，兩市成交額超1.4萬億，連續第4個交易日突破萬億元，約3200多只個股下跌。教育、醫美、白酒、醫藥醫療、食品飲料等大消費板塊全天大跌，但高景氣賽道如MINI LED、光伏、半導體芯片、軍工相對活躍，依然是資金重點關注的板塊，尾盤資金回流芯片、鋰電股明顯，西藏城投漲停回封，中芯國際尾盤逆勢大漲10%。新能源產業鏈下游且處于低位的特高壓板塊今日爆發，通光線纜、中國西電、平高電氣等漲停。盤面上，國防軍工、MINILED、特高壓漲幅居前，飲料制造、白酒概念、醫美概念跌幅前列。

截至收盤，滬指跌2.34%，報收3467點；深成指跌2.65%，報收14630點；創業板指跌2.87%，報收3371點。

板塊方面：

券商股午后大幅走低，中金公司一度跌超9%，中銀證券、錦龍股份、中信建投跌超5%。

MINI LED概念股繼續活躍，瑞豐光電午后拉升漲逾19%，北京君正、雷曼光電、聚飛光電、隆利科技等跟漲。

酒股午后持續下挫，海南椰島、舍得酒業、酒鬼酒、水井坊等多只個股跌停，貴州茅臺大跌超6%，股價創年內新低。

軍工板塊26日盤中發力拉升，上海瀚訊漲幅達20%封漲停，圖南股份、航亞科技漲約13%，長城軍工、撫順特鋼、利君股份等漲停，泰勝風能、廣聯航空、光啟技術、航宇科技等漲幅超9%。

醫藥股持續走弱，通策醫療封死跌停，愛爾眼科跌超10%，愛美客、片仔癀、長春高新等白馬股跟隨大跌。

教育股全線大跌，思考樂教育跌45%，新東方跌近40%，卓越教育集團、新東方在線跌超25%。

機構解讀：

湘財證券：今日兩市股指中幅低開，早盤一路單邊下行，11:17時開始小幅回升至中午收盤；午后股指再度快速下行，13:30見全日最低點后；盤面熱點：種業、氟概念、特高壓、航空、電器儀表、船舶等板塊紅盤，其他全部翻綠。總體來說，今日市場呈現大跌的行情。

和信投顧：指數開盤跳空低開，隨后一路下跌，上午最大跌幅已經近百點了，午后沒有反彈，反而繼續加速，最大跌幅一度超120點，尾盤修復動作并不明顯，走勢極度尷尬。盤面上農業，儲能，芯片，特高壓，軍工，氟化工走勢相對較好，但內部也是分歧巨大，而跌幅榜則以白酒為首，醫美，游戲，醫藥，汽車全線暴跌，技術上大盤已經破位，而且出現放量下跌，短期指數可能還會繼續下探，但力度和空間上一定程度上會受限，關鍵點位處可考慮日內低吸機會，切記降低倉位。

德訊證顧：下半年宏觀經濟驅動力和亮點猶存，基本面支撐市場結構再平衡，傳統核心資產負面預期已充分反映，再平衡過程中有估值修復空間。

源達：鑒于市場處于賺錢效應下降參與情緒謹慎的影響，我們認為控制總體倉位至四成以內。同時投資方向上短線應該回避傳統消費、大眾消費，白酒，以及茅指數中高位高估品種。畢竟這個方向短期資金的流出動向還是非常明顯的，而且市場情緒也相對從該方向進行抽離；短期應該繼續將倉位集中在鋰電、光伏、半導體、軍工四大賽道的低位補漲潛力股中，主要還是考慮到高景氣疊加高需求以及政策扶持的背景。另外，處于低位放量的農業養殖板塊，也可重點關注，不過參與節奏上建議要低吸不追漲。

（本文僅供參考，不構成投資建議，據此操作風險自擔）