圖片來源@視覺中國

文丨鋅刻度，作者丨鄧曉進，編輯丨許偉

9月，信用支付成了炙手可熱的關鍵詞。

月初，美團推出名為買單的信用支付產品，模式與支付寶的花唄如出一轍。

中旬，關于騰訊內部正在孵化 “分付”這一信用支付產品的消息，甚囂塵上。雖然虛實難辨，但在業界還是引發了極高的關注度。

從支付寶的花唄到京東白條，到攜程和去哪兒的拿去花，再到唯品會的唯品花，再到美團的買單。從電商、出行到社交，信用支付的滲透呈現出無限擴張的趨勢。相關數據顯示，到2020年，消費信貸將達到10萬億元級以上規模。由此可見，信用支付這塊蛋糕，未來還會很好吃。

那么，眼下信用支付競爭幾何？未來行業命運是何走向？也許能從用戶的故事得到啟示……?

被終結的“現金”尷尬

王珊（化名），航空公司中層管理干部，2017年開始使用花唄。她告訴記者，之所以會使用花唄，原因有兩點，一是當成信用卡的補充，二是提高芝麻信用分。

王珊的工作性質，決定了她一年有大部分時間出差在外，而在外的一切開銷在沒有花唄的時代，她主要的信用支付方式就是信用卡，出門還額外帶一些現金作為補充，“因為那時候不是每個店都可以刷卡的。”

王珊回憶，曾經有一次出差到某個縣城參加活動，到了目的地才發現很多吃飯的店面都無法刷卡，而銀行網點也不多，取現金也非常困難。更尷尬的是賓館結算竟然也遇到無法刷卡，于是只好再跑去銀行取現金才解決了問題。至此之后，王珊但凡出差，要么出差前就備好現金，要么到了當地機場第一件事就是在ATM機上取足夠現金備用。

進入無現金時代之后，王珊覺得帶給她的便利真不是一點半點。

出門信用卡還是必備的，“進行大額支付的時候還是會用到信用卡”，但用花唄代替了現金的功能，“類似的信用支付產品提供的消費額度大都在一萬元以內，所以用來應付就餐、日常出行等小額支付非常方便。”她告訴記者，花唄的覆蓋面非常廣，“哪怕吃個早餐都可以用花唄支付了。”

而另一個吸引王珊使用花唄的原因是，積累芝麻信用。“租車、訂酒店、租充電寶……用芝麻積分就不再需要任何押金。”王珊告訴記者，免去押金支付和之后的退取環節，用戶體驗好很多。

當記者問起，是否考慮過信用支付帶來便利的同時會出現問題呢？“反正使用至今沒有出現什么問題”，王珊表示她都設置好了自動還款，她認為類似信用支付產品，只要按時還款應該就不會出什么問題。

記者隨后也做了一些關于信用支付產品使用的相關調查，結合上述采訪，記者發現，信用支付產品如今在年齡層25~36歲之間的接受應非常高，但多數都會選擇生活應用場景較為完整、延伸關聯應用較多的產品，例如支付寶的花唄，一方面有淘寶這個龐大的購物體系支撐，一方面線上線下可使用的覆蓋面比較廣。

“先買后付”的現實顧慮

呂楊（化名），從事廣告行業兩年。面對記者的問題，她都回答得簡單利落。

她告訴記者，她如今只開通了京東白條這一個信用支付產品。“現在每天都在加班，很少有時間去超市。”處在事業打拼階段的呂楊，早出晚歸，走著兩點一線的軌跡，一些生活必需品也都幾乎靠網購來解決，因此對京東這樣的網上大商超使用比較頻繁。

偶然的機會，在下單購買的時候，看到了“首次激活京東白條可以享受50元的優惠”，于是就開通了京東白條這個信用支付產品。

在后來的使用中，呂楊向記者表示：“有時候買個價格高點的產品，可以免息分期也挺好的，減少壓力，也沒有額外的費用。”

在采訪中，記者得知呂楊只開通了京東白條一個信用支付產品，對于其他平臺的相關產品，呂楊表示不會再開通了。

她向記者表示，其一是因為自己已經習慣在一個平臺購物，使用頻率比較高，另外開通其他平臺的產品又要走一遍流程覺得很麻煩；其二，擔心以互聯網為基礎的支付產品的安全性；其三，開通產品多了害怕忘記還款，逾期未還款，會上征信，會對以后買房、買車甚至創業等貸款造成不利影響。

呂楊的這些顧慮，也代表了一部分用戶的想法。

記者通過采訪發現，大部分用戶會同時使用1-2個信用支付產品。使用的產品多集中在日常自身使用頻率較高，可以覆蓋線上線下相關應用場景的平臺。而像美團、攜程、去哪兒等平臺的信用支付產品，多數人會覺得沒有必要開通，因為使用的頻率并不高。

另外，就是用戶習慣很難轉移，大部分人在使用了信用支付之后，養成了一定的習慣，就不再愿意去做新的改變，除非某個平臺的新產品帶來的附加值或者優惠力度足夠大。?

不堪重負的超前消費

“你怎么又欠這么多費，分這么多期？”“哎呀，我也不知道，用著用著就這樣了！”

一大早，金小蕾（化名）突然從床上彈起來，她驚覺自己錯過了這個月的唯品花還款日，要被扣逾期金了。

眼看著手里已經沒有余額了，金小蕾只能伸手向媽媽借錢，但因為這樣的事之前已經發生過很多次，所以金小蕾的媽媽一聽到就十分頭大。這天早上，兩母女的大戰就又一次拉開了帷幕。

其實從小，金小蕾就被媽媽以“女兒要富養”的心態培養著、嬌慣著。一直到上大學，金小蕾一個人去了外地，雖然家里給的生活費不少，但她的開銷卻越來越大。除去跟同學出去聚餐、逛街，網購也成為了她的一大愛好。

一開始，因為生活費有限，又無法辦理信用卡，所以金小蕾還比較節制。但后來，她陸續看到了不少支付寶花唄和京東白條的廣告，碰巧遇到了想買的一個美容儀可以12期免息分期付款，金小蕾便開通了花唄和白條。

盡管一開始的額度較低，只有7000元左右，但隨著她使用次數和金額的增加，額度也就慢慢上去了。每當遇到“雙十一”、“雙十二”“6·18”等活動時，她更是在商家推出的“分期免息”、“滿減優惠”中無法控制自己。

陸陸續續地，金小蕾已經不再局限于花唄和京東白條，唯品花、任性付、網易考拉白條也都用了個遍。

“原本想著每個月只要把分期需要付的金額控制在生活費的范圍里，就不會有問題，可沒想到最后還是收不住手。”金小蕾告訴記者，自己已經“失控”過好多次了，每一次都只能找媽媽來擦屁股。

畢業工作以后，這種情況不但沒有緩解，反而變得更加嚴重。一邊辦理了信用卡，一邊各平臺上的可用額度得到了大幅增長，金小蕾每月的消費變得更加離譜，連周邊的朋友都開始勸她不能繼續這樣下去了，不然一旦其中一個環節沒控制好，就會全盤崩潰。

沒過多久，這樣的預言就成了真，因為使用的平臺太多，金小蕾已經記不太清各個平臺的還款金額和時間，所以就這樣逾了好幾次期。最后，金小蕾的媽媽終于忍無可忍，強硬地要求她必須關掉所有的信用支付平臺，信用卡也一并收起來，一定要改變她這樣過度的超前消費模式。

而金小蕾自己呢，也受夠了每個月要牢記7日、9日、13日、15日、20日等近十個還款日，計算著每個月如何還完所有的款項。關掉所有信用支付平臺之后，她反而深舒了一口氣，覺得自己一身輕松。

事實上，在記者的采訪調查中發現，使用多個信用支付產品的消費者不少都是從學生時代開始的。在經濟能力不夠，消費欲望又日益增長的情況下，超前消費無疑是最方便的解決方法。然而，由于規劃不準確、思想未成熟等原因，不少年輕使用者都很容易失控，最終出現逾期、無法償還、影響征信的后果。?

總結：新老玩家都有更大的責任

在移動支付的大浪潮中，信用支付一開始并非扮演著最重要的角色。不過隨著企業們對更多場景的積極開拓，信用支付也展現出了其他支付方式難以比擬的優勢。舉例來說，如在預訂酒店、租賃設備時，就能夠通過信用支付獲得預授權。

與此同時，如阿里巴巴、京東、美團這樣的行業巨頭，伴隨著細分業務的增多，自然誕生了對金融體系、支付體系、信用體系的強烈需求。打造自身閉環生態鏈，對企業未來各項業務的順勢推進有著不可忽視的重要性。

業務體系與信用支付手段之間其實存在著相輔相成的關系，更好的業務體系為信用支付手段的推進搭建了夯實的基礎，而信用支付也為業務體系的進一步壯大提供了更廣闊的空間。

不過，信用支付既是塊香甜可口的蛋糕，也是把懸在頭上的利劍。某互聯網公司CFO兼執行董事Lucence向記者談道：“使用信用支付的用戶，大多是沒有信用卡，或者信用卡額度很低的用戶。那么，就注定這類用戶不是高凈值用戶，單戶消費能力總體不高，產生違約的概率較大。”

違約產生的風險，其實很大。對于用戶來說，征信的不良記錄會對未來的貸款產生不小的影響；對于平臺來說，僅靠一時優惠吸引來的消費者對業績增長的貢獻有限，同時壞賬率的增加也對平臺的發展不利。

而從外部來說，早在2018年，央行就開始對支付行業繼續保持嚴苛整頓與高壓監管態勢，斷直連、備付金集中存管政策的落地，對支付市場的未來影響已經產生，并且厘清支付機構的社會責任。

所以對于信用支付領域的新老玩家來說，想要接穩這塊香餑餑，的確需要明確自己的責任。除此之外，在白條、花唄等先入局者已經享受完第一輪紅利，并且擁有難以撼動的優勢時，也應該開始思考如何打造更強大的體系，擴寬更多的場景，并且為用戶帶來更好的體驗。

【鈦媒體作者介紹：“鋅刻度”記者團隊，（公眾號ID：znkedu】

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